Gobierno Corporativo e Institucionalización de Empresas

Transcripción

1 Gobierno Corporativo e Institucionalización de Empresas Banca de Inversión 14 de Octubre de 2015

2 I. Banca de Inversión A. Objetivo II. III. IV. Programa MIDAS (Mercado Institucional de Deuda Alternativa Societaria) A. Compromiso B. Qué es C. Dirigido D. Requisitos E. Destino F. Incentivos Gobierno Corporativo A. Qué es B. Beneficios Conclusiones 2

3 I. Banca de Inversión A. Objetivo Definir y dirigir la estructuración y financiamiento de proyectos estratégicos de inversion de largo plazo, los cuales: Contribuyan a la sustentabilidad ambiental Fomenten la creación de empleo Desarrollo Nacional Requieran importantes montos de inversión > 300 MDP Generen cadenas de valor en las regiones que se establecen 3

4 Para llevar a cabo las funciones de estructuración y financiamiento de proyectos en la DGA contamos con dos Direcciones y la Corporación Mexicana de Inversiones de Capital o Fondo de Fondos. Dirección de Proyectos Sustentables Dirección de Financiamiento Corporativo Corporación Mexicana de Inversiones de Capital (FdeF) Sectores de atención autorizados por el Consejo Directivo Energía Renovable Eólica Solar Mini-hidro Biomasa Geotermia Finanzas Corporativas Gasoductos Cogeneración Petroquímica Secundaria Automotriz / Autopartes Telecomunicaciones y Transportes Aeronáutica. Fomento al mercado de valores Garantías Programa MIDAS Fondo de Fondos (FdeF) es el primer fondo de fondos mexicano que invierte en capital de crecimiento y capital emprendedor. Es un instrumento de política económica especializado en promover el desarrollo de la industria del capital privado en México. 4

5 II. Programa MIDAS (Mercado Institucional de Deuda Alternativa Societaria) A. Compromiso de Nacional Financiera con los empresarios En Nacional Financiera estamos comprometidos con los empresarios de México, compromiso que va más allá del financiamiento empresarial, creemos que ninguna economía crece únicamente por su acceso directo al crédito, es un elemento necesario pero no suficiente. Dicho financiamiento debe ir acompañado de estrategias adecuadas que lleven a las empresas a las mejores prácticas corporativas para su crecimiento, fortalecimiento, institucionalización y profesionalización. Es por eso que hemos creado el programa MIDAS, el cuál además de otorgar financiamiento a las empresas mexicanas, ofrece diversas facilidades con el propósito de que instrumenten sus planes de modernización y expansión para que sean candidatas a emitir deuda o capital en la Bolsa Mexicana de Valores. 5

6 II. Programa MIDAS (Mercado Institucional de Deuda Alternativa Societaria) B. Qué es Otorga financiamiento asumiendo en forma directa el riesgo crediticio Proceso de Institucionalización de sus Órganos de Gobiernos Cumplir con los estándares Al canalizar en primer piso los apoyos y recursos para: Capital de trabajo Activo fijo Reestructuración de pasivos Para emisión de deuda o capital, como alternativa de financiamiento de mediano y largo plazo. 6

7 II. Programa MIDAS (Mercado Institucional de Deuda Alternativa Societaria) C. El programa esta dirigido a: Empresas: Industria, comercio y servicios, excepto empresas financieras. Tamaño: Medianas y Grandes Monto: de entre 300 millones de pesos y hasta 2,000 millones de pesos o su equivalente en dólares Plazo: máximo 5 años y podrá considerarse un periodo de gracia para el pago de capital, el cuál se definirá en función de las características del proyecto a financiar. Moneda: pesos / dólares. 7

8 II. Programa MIDAS (Mercado Institucional de Deuda Alternativa Societaria) D. Requisitos para ser candidatos al programa MIDAS: La calificación inicial de riesgo de crédito se encuentre entre los niveles 1 a 4 de la escala de Nafin o su equivalente en la escala de la CNBV, debiendo ser AAA, AA, A y BBB Con ventas netas totales, superiores a 300 millones de pesos en el ejercicio inmediato anterior. Con al menos 3 años en operación El riesgo de crédito de primer piso solicitado se sumará al de garantías y capital de riesgo que la Banca de Desarrollo hubiese otorgado, el cual no será mayor al 50% de los activos de la empresa. Al corriente en sus obligaciones fiscales Contar con un historial favorable en el Buro de Crédito Estar libre en las contingencias judiciales Contar con estados financieros auditados de los últimos tres ejercicios sociales, dictaminados por Contador Público independiente, sin salvedades Demostrar un probada solvencia moral y crediticia 8

9 II. Programa MIDAS (Mercado Institucional de Deuda Alternativa Societaria) E. Destino de los recursos: Activo Fijo: Maquinaria y equipo, mobiliario y equipo de oficina, su acondicionamiento y montaje, gastos de instalación en general, adquisición, construcción y remodelación de instalaciones físicas (excepto terrenos) Capital de trabajo: Adquisición de materias primas, inventarios, pagos de sueldos y salarios, gastos de fabricación y operación y financiamiento a clientes Consolidación de pasivos: que tengan por finalidad el fortalecimiento de la estructura financiera de las empresas, buscar que no sea mayor al 35% de los pasivos financieros de la empresa o del monto del crédito MIDAS y que no generen competencia con la Banca Comercial. 9

10 II. Programa MIDAS (Mercado Institucional de Deuda Alternativa Societaria) F. Incentivos del programa: Disminución de la tasa de interés en función del cumplimiento del programa y calificación de crédito. (evaluación del mes 9-11 y 21-23) Acompañamiento en el Proceso de Institucionalización de sus Órganos de Gobierno a través de Consultores especializados, en donde se definen ciertos criterios de Gobierno Corporativo como son: o o o o o Consejeros Independientes Auditores confiables Sistemas Control interno Comités de Auditoría 10

11 III. Gobierno Corporativo A. Qué es El Gobierno Corporativo es el conjunto de principios y normas que regulan el funcionamiento de una empresa, ayudando a proteger los intereses de la compañía y los accionistas, a crear valor y a usar eficientemente los recursos dela entidad. Con la implementación del Gobierno Corporativo lo que se busca es: "Alinear los intereses de los administradores con los intereses de la empresa y con los de los accionistas, rompiendo cualquier posible conflicto de interés y así maximizar el valor de la empresa en beneficio de los accionistas" Alinear intereses para maximizar el valor de la empresa 11

12 III. Gobierno Corporativo B. Beneficios de su implementación Mayor crecimiento en las organizaciones Incrementa la competitividad de las empresas Transparenta la revelación de información Establece controles que eviten manejos indebidos de la información Mejores términos y condiciones en cuanto a fuentes de financiamiento Establece mecanismos de confianza para atraer inversión 12

13 IV. Conclusiones El Gobierno Corporativo debe considerarse como un requisito para lograr el crecimiento empresarial ya que con practicas suficientemente probadas y sistematizadas se puede maximizar la generación de valor y rentabilidad del capital. Entre mayor transparencia exista en la información, mayor será la confianza de los inversionistas y por consiguiente el crecimiento económico de los países irá en aumento puesto que se incentivará la inversión y la competitividad en dichos lugares. En Nacional Financiera queremos lograr que las empresas trasciendan y crezcan es por eso que adicional al apoyo a través del financiamiento, el compromiso con los empresarios de México es brindarles capacitación y asistencia técnica a través de los talleres de Gobierno Corporativo que se llevan acabo. Dichos talleres tienen como objetivo dar a conocer a los participantes la importancia de aplicar las mejores practicas de un buen Gobierno Corporativo en las empresas familiares, lo cual les permite entender con mayor detalle los temas de gestión, estructura y organización de las empresas y en especial de la empresa familiar. 13